“2019可能是10年里最差的一年，卻是未來10年里最好的一年。”這是今年多數農資人的年度總結，尤其是眾多肥料行業人士的心聲。不論2019年是好是壞，大家都認為2019年必定是變化最深刻的一年。

2019年肥市雖低迷，卻相對穩定

就像云南云天化股份有限公司副總經理易宣剛所言，從宏觀經濟上看，2019年經濟環境受到中美貿易摩擦影響較大，農業尤甚，農產品價格整體偏低，是“寒冬”無疑。

從中觀經濟上看，氮磷鉀肥，包括復合肥，整體產能過剩情況仍在持續。近幾年行業內雖然進行了部分結構性調整，但受全球經濟環境影響，2019年化肥價格仍舊處在下行通道。2018年第四季度氮肥價格約1900—2000元/噸，2019第四季度僅1500—1600元/噸，跌幅接近20%；磷肥國際市場價格從2018年第四季度的410美元/噸，到2019年第四季度的305美元/噸，跌幅近30%。

同時，磷復肥行業整體贏利能力也不容樂觀，不少資源型肥企也難避外部嚴峻形勢帶來的重大壓力。從供應上看，2019年全球既有產能沒有發生明顯變化，但是部分存續產能裝置的生產能力是在提升的，這意味著新建裝置還沒有發揮明顯效益。

從需求上看，北美及南美市場有一個明顯下滑的趨勢。受中美貿易摩擦以及美國本土氣候原因影響，美國市場需求明顯下滑，價格走低；南美市場受到北美市場低價沖擊，市場價格也很難提振。相對而言，中國本土肥料市場雖然低迷，卻相對穩定。

2020年國內化肥需求會下降，難言樂觀

國內化肥總在逐年下降，這是不爭的事實。

2019年12月13日，中美雙方達成第一階段貿易協議，中國承諾將根據自身的需要大幅增加自美國進口的農產品。這就意味著進口糧食就等于進口化肥，也引發業內人士的新一輪焦慮，不少人擔心，中國大量進口美國低價農產品相對會打壓國內農產品價格，進而打擊農民種糧的積極性，造成國內化肥需求的進一步下降。

即使不考慮有機肥替代等化肥減量使用措施的情況下，明年中國農業的化肥總需求也是下降的，化肥市場難言樂觀。

12月18日農業農村部的新聞通氣會發布的我國化肥利用率最新數據顯示，2019年我國水稻、玉米、小麥三大糧食作物化肥利用率為39.2%，比2017年提高1.4個百分點、比2015年提高4個百分點。

據專家測算，化肥利用率提高1.4個百分點，相當于減少尿素用量70萬噸（實物量），減少生產投入約14億元。數據顯示，2015年，中國化肥產量和施用量達到歷史峰值，隨后產銷量逐年下降。2014—2018年，全國化肥產量年平均下降2.9%。

11月15日，中國化肥信息中心主任陳麗在“第二十屆國產高濃度磷復肥產銷會暨2019中國磷復肥工業展覽會”主論壇上表示，未來10年化肥消費量下降20%—30%，復合化率不斷提升，目前約40%，未來10年可達50%。2019年到2023年，化肥產量還將以0.9%的速度下降，預計到2023年，總產量約為5840萬噸（折純）。

數據的背后，化肥總需求下降的風險盡顯。所以，相比2019年，2020年中國農業的化肥總需求下降已成定局，化肥市場難言樂觀，傳統復合肥的銷量也將會下降。上下游從業者的競爭態勢將會更慘烈。在此大背景下，也要求廠商要創新、綠色、高質量發展。

尿素淡穩偏弱運行，回歸理性

2019年，尿素行情就像過山車，忽高忽低，飄忽難定。

“其實，2019年下半年以來國內尿素整體是處于下跌趨勢的，雖然12月上旬受小麥少量備肥和復合肥工廠按需采購等因素的刺激，有短暫的快速上漲，漲幅在50元/噸左右，各家的發貨量也可以，但上調空間有限，很快又回歸到清淡的交投氛圍。相比今年高價時期，行情不盡如人意。再加上今年冬季受天氣原因限產、停車的尿素工廠與去年相比有所減少，冬季尿素工廠開工率較去年是增多的，市場供應充足，也是導致今年冬季尿素價格低位的原因之一，現在炒作尿素已經沒啥底線了，跌破成本線的概率很小。”河南一肥企負責人表示。

當前國內需求疲軟是主因。冬儲農業備肥緩慢，其中多數地區農業備肥僅完成四成左右，而進入2020年1月份之后，國內尿素需求將進入短暫的空檔期，對尿素企業而言，完全依靠國內需求，工廠銷售壓力將非常大。

國內供求面則成為2020年尿素后市價格導向的主要依據，春節前后，尿素大漲大跌的概率都很小，這也釋放出化肥原料回歸理性的信號，也意味著化肥行業整體回歸理性。所以，多數尿素企業并不會急著拉漲，而是力求維穩；經銷商多數抱著隨行就市的無預判心態，以觀望為主。

復合肥行情疲軟，產品創新是出路

尿素價格探底，復合肥的行情進入2020年也不容樂觀。

“進入12月中旬以來，復合肥行業開工好轉，多數肥企的冬儲政策價格都已出臺完畢，雖然局部地區復合肥返青肥成交向好，但多傾向于中低端價格。終端需求依舊疲軟，像東北地區就無人冬儲，出現這一現象的原因跟價格高低無關，而是市場上壓根就沒有需求，種植戶的購肥積極性很低。這也導致現貨發運相對遲緩，部分廠家前期即使收款告一段落，但發貨并不理想，下游經銷商拿貨沒有積極性，庫存壓力不小。”一復合肥廠商代表無奈地表示。

截止到2019年12月23日，江蘇地區復合肥，現45%氯基通用復合肥多數出廠報價維持在1800—1900元/噸，個別低端成交價格1750元/噸；45%硫基通用復合肥多數出廠報價維持在2000—2100元/噸；河南、河北兩地復合肥，現45%氯基通用復合肥多數出廠報價維持在1850—2000元/噸，45%硫基通用復合肥多數出廠報價維持在1990—2050元/噸。報價整體都呈現出穩中趨弱的態勢。

有業內人士表示，復合肥后市需求有可能在春節前后集中釋放，回暖跡象不明。現在復合肥已經全面進入產能嚴重過剩而必須進行重新洗牌的階段，行業競爭已從低層次的、單一的價格競爭升級為多層次的創新和服務競爭，2020年對復合肥企業來說，產品創新將是生存發展的唯一出路。

這就要求企業要在產品創新上多下功夫，及時作出改變。例如以復合肥、液體肥為載體、關注全營養要素、有機無機結合，開發不同應用場景的水溶肥， 側重研究更為輕簡化的施肥技術，聚焦土壤調理，生產提質增產的特種肥料等。

特肥持續發力，成為行業企業轉型有力抓手

化肥減量的大趨勢下，以功能性水溶肥、生物有機肥、土壤調理劑、生物刺激劑、微生物菌劑、中微量元素肥為代表的特種肥料勢必是行業、企業轉型升級、突圍的有力抓手，也是增加競爭力的高效路徑之一。

據悉，未來5年中國新型肥料將以10%以上的復合增長率增長，生物有機肥、土壤調理劑、生物刺激劑等產品將是增速較快的領域。未來5年，生物刺激劑年均增長率17%，2023年產量將達到580萬噸；生物有機肥年均增長率13%，2023年產量將達到1250萬噸；土壤調理劑年均增長率12%，2023年產量將達到720萬噸；增值肥料年均增長率11%，2023年產量將達到300萬噸。由此可見特肥的市場潛力無限。

近兩年，高熱的特肥在理性回歸，但特肥行業面臨的外部環境也越來越復雜。品質倒逼，農戶綜合農技提升；農產品品牌企業引領消費升級等都為特肥的長足發展提供了優勢。但進入2020年后，行業內部環境競爭將會進一步加劇，外資將全面進入、登記數量會爆炸式增長、復配/制劑企業紛紛進駐、大環境低迷，特肥行業的門檻會越來越低，市場監管面臨更大的壓力。

所以說，2020年對特肥行業來說是一個關鍵的分水嶺，特肥產品將會很洶涌，進入井噴期，競爭也會更白熱化，要求企業的產品、服務、營銷推廣、解決方案這些基本面都要全面升級。

小結：

2020年，肥市會是一個可以創造奇跡的年份嗎？總體來看，理性回歸，難言樂觀。在戰略拐點期，化肥企業只有進行新時代的戰略布局和轉型，才會擁有大未來；只有面朝市場，以農戶需求為出發點，方能迎來屬于自己的春暖花開！